个人房贷上破20万亿 建行大BOSS却喊“别接盘”！更权威的声音来了

　　正当房地产“是否松绑”的讨论不绝于耳之际，权威声音来了。12月24日，全国住房和城乡建设工作会议在京召开。住房和城乡建设部党组书记、部长王蒙徽全面总结了2018年住房和城乡建设工作，分析了面临的形势和问题，提出了2019年工作总体要求和重点任务。

　　王蒙徽重点提到了以下三点：

　　一是以稳地价稳房价稳预期为目标，促进房地产市场平稳健康发展。坚持房子是用来住的、不是用来炒的定位，着力建立和完善房地产市场平稳健康发展的长效机制，坚决防范化解房地产市场风险。

　　二是以加快解决中低收入群体住房困难为中心任务，健全城镇住房保障体系。

　　三是以解决新市民住房问题为主要出发点，补齐租赁住房短板。

　　而此前召开的，更为重磅的今年中央经济工作会议，也是强调要构建房地产市场健康发展长效机制。对比2017年的基调，坚持“房住不炒”这一表述并未发生变化。

　　建行董事长：买房赚不到钱了

　　而建行董事长田国立12月23日在第20届北大光华新年论坛上更是语出惊人， “告诉大家一个规律，现在买房也赚不到钱了，这时候再买就是高位接盘。”

　　什么！！！以往主要靠房贷赚钱的银行大BOSS喊你别买房了？

　　此前2018年半年报数据显示，截至今年6月末，26家A股上市银行涉房贷款余额合计25.92万亿元，占这些银行总贷款的近31.4%。

　　其中个人房贷总额突破20万亿元达到20.7万亿元，较年初增长7.52%；26家A股上市银行房贷增量在零售贷款增量中的占比高达62%，比去年同期高出12个百分点。

　　实际上今年媒体上也时不时可以看见炒房客被套的新闻。

　　田国立表示中国现在房地产市场太发达了，发达到欧美都远远望尘莫及。据统计，美国住房有30万亿美元资产，中国住房资产已经达到40万亿美元资产。

　　田国立指出，目前中国房地产信贷总量38万亿，占据信贷规模的28%，而且新增率还在不断升高。虽然中国有制度优势，但田国立表示，这是有天花板的，我们不能碰及那个底线，日本房地产泡沫，美国次贷危机的教训已经足够了。

　　房地产虹吸效应：消费基础受严重削弱

　　田国立表示，房地产具有强大的虹吸效应，现在居民基本资产配置基本60%-70%都在房地产，当大量货币都进入房地产盖房子后，是没钱干别的，无论是科研也好，市场消费也好。

　　而持类似观点的还有中国人民大学国发院。11月24日，中国人民大学国家发展与战略研究院、经济学院与中国诚信信用管理股份有限公司联合发布《中国宏观经济分析与预测(2018-2019)》报告称：

　　中国消费者在房地产去库存中债务率大幅度上升，消费基础受到严重削弱。新一轮去库存将储蓄存款相对薄弱阶层的可利用资金，基本上全部投入到了房地产市场。

　　以北京的月均房贷和居民月均可支配收入对比，就可以看出端倪。

　　按照56891元/平方米的房价中位数计算，假如买一个70平米的房子，约400万元。假如首付40%，需要首付160万元，贷款240万元。

　　假如贷款25年，如果贷款人全部用公积金，那么每月需还款13890-17800元，如果走商贷，按照目前基准利率4.9%上浮10%计算……

　　答案是，每月要还款14580-18780元。

(数据来源：融360房贷计算器)

　　而国家统计局数据显示，2017年，北京市居民人均可支配收入为57229.83元，平均到每个月是4769.15元。

(图表来源：国家统计局网站)

　　通过对比可以发现，北京月均房贷远超同期居民人均可支配收入。

　　国发院上述报告也指出，2018年消费维持在相对景气的水平，但社会消费品零售总额增速回落。在消费下滑的背后，是居民消费性支出增长与收入增长的背离。2017年以来，居民收入增长增速与消费性支出增速缺口扩大。

图片来源：中国宏观经济分析与预测(2018-2019)

　　从成交量看，交通银行金融研究中心研究员夏丹表示，市场成交增速持续下行，这可能也是明年成交的走势，但结构或有所调整。

　　在“房住不炒”的前提下，若一二线城市政策环境边际缓和，其成交量可能小幅增长；失去强政策托底的三四线城市成交可能重回下行通道。

(图片来源：交通银行金融研究中心)

　　夏丹表示，从结构上来看，一线城市房价涨幅尚属平稳，二线和三线城市房价增速相对突出。但三线城市在缺少棚改货币化安置托底及需求经过一段时间的透支后，房价有较大下行风险。

　　田国立同时也指出，为什么大家老觉得住房难？住房贵？现在更多存在的是住房结构问题。美国是发达国家，城镇三分之一的人是租房，德国40%甚至更多的人是租房，这些市场房地产很难炒起来，但在中国最多只有10%的人租房。

　　而近期公布的个税抵扣新政也一定程度体现了“房住不炒”的调控总基调。《个人所得税专项附加扣除暂行办法》日前正式发布，其中明确只能享受一次首套房贷的专项附加扣除，1500元/月的租金扣除额也高于1000/月的房贷扣除额，显示了调控导向。

　　如是金融研究院高级研究员杨芹芹表示，暂行办法仅对租金的定额抵扣标准进行了调整，最高可达每月1500元，更贴合实际，比房贷利息抵税的额度高出50%，切实为暂无住房的纳税人减负，充分体现了房住不炒的调控总基调。